Expert in financial institutions
01.06.2013 - 15.06.2013

В августе прошлого года СМИ сообщали о законопроекте, разработанном Минфином в целях регулирования рынка Форекс. В апреле 2013 года в Госдуму был внесен новый законопроект (№249583-6). 11 июня нижняя палата парламента приняла его в первом чтении.
Инициаторами юридического оформления условий работы на внебиржевом рынке на сей раз стали депутаты Александр Бабаков, Василий Шестаков, Андрей Мурга и Анатолий Аксаков, по совместительству возглавляющий Ассоциацию региональных банков России (изначально в числе авторов законопроекта значились только первые два). В СМИ соавтором законопроекта также называются Центр регулирования внебиржевых финансовых инструментов и технологий (ЦРФИН), ГК TeleTrade и «Альфа Форекс».
В соответствии с законопроектом, форекс-дилеры должны будут представить правила совершения операций в открытом доступе и получить специальную лицензию. Споры между форекс-дилерами и их клиентами будут рассматриваться в суде.
Одной из новелл законопроекта является обязательное участие форекс-дилеров в «едином общероссийском объединении», которое на момент вступления в силу закона, объединит в своем составе более 50% юридических лиц – участников рынка форекс. В настоящее время на официальном сайте ЦРФИН значится участниками 36 юридических лиц. Всего сами участники рынка насчитывают около 200 дилеров. В пояснительной записке к документу говорится о том, что в России работает около 15-20 средних и крупных компаний и около 100 мелких «операторов». Разработчики документа полагают, что деятельность «малышей» не сможет пройти легализацию. А лицензию захотят получить около 20-50 компаний «с последующим ростом до нескольких сотен», т.е. по критерию количества юридических лиц сохранится «статус кво».
Саморегулируемая организация наряду с государством будет участвовать в регулировании рынка, в частности будет еженедельно отслеживать достаточность средств на счетах дилеров для исполнения ими обязательств перед клиентами.
Участие в объединении сопряжено с существенными расходами:

вступительный взнос – 1 млн рублей,

ежемесячный членский взнос – 350 тыс. рублей,

взнос в компенсационный фонд – 2 млн рублей.

Впрочем, при ненадлежащем неисполнении дилером обязательств форекс-сделки именно СРО выплачивает сумму клиенту.
Что касается особенностей налогообложения для участников рынка форекс, предусмотрено лишь следующее положение: они могут уменьшить налоговую базу на сумму убытка, полученного по операциям.
Трейдеры встретили сообщение неоднозначно. Отзывы разнятся:

от оптимистических - «теперь только пусть попробуют назвать форекс лохотроном или пирамидой», - «Хорошее дело, естесственый отбор) выпадут мелкие игроки, диллеры и мошенники. Может, больше порядка, а, главное — ответственности будет», - «А я думаю, что закон нужен! Ведь сколько раз было, что есть спорные ситуации, как решать вопрос?»

до скептических - «То что конторы обяжут стучать в налоговую на всех клиентов - это факт», - «Целью принятия этого закона является не защита трейдеров от недобросовестных предпринимателей и мошенников в этой сфере, а перевод брокеров и ДЦ в налоговую юрисдикцию РФ с целью получения дополнительных поступлений в бюджет», - «Сомневаюсь что для рядовых трейдеров вмешательство государства в отношения "трейдер-дилер- форекс" пройдет безболезненно и положительно. Госаппарат всегда нацелен на отъем средств у населения и тут выйдет что то подобное» - «появятся дополнительные вакансии в чиновничьем аппарате».

Что касается перевода операций из-за рубежа в российскую юрисдикцию и роста доходной части бюджета, об этом указано в пояснительной записке к законопроекту. Разработчики законопроекта прогнозируют рост налоговых поступлений на прибыль в $23-43 млн в течение трех лет. Доход от клиентов, выплачивающих НДФЛ, составит, по версии разработчиков, 14 млн в год. Отмечается также, что легализация приведет к увеличению совокупного объема взимаемых штрафов ща совершаемые нарушения на рынке.


В первой половине июня было сделано несколько знаковых заявлений по теме кредитования бизнеса, которые позволили СМИ говорить о крестовом походе Кремля на российские банки:

поручение Владимира Путина Сергею Игнатьеву совместно с Дмитрием Медведевым по итогам совещания по экономическим вопросам 10 июня предложить меры по снижению ставок по кредитам для реального сектора;

просьба главы Минэкономразвития Андрея Белоусова на совещании по вопросам развития МСБ к банкирам представить предложения о «повышении доступности» кредитов для предприятий МСБ, в частности инвестиционных кредитов по ставке не выше 10% годовых;

предложение Минэкономразвития, поддержанное на совещании по экономическим вопросам 10 июня, ЦБ устанавливать индикативные ставки по банковским кредитам.

Свои сомнения в возможности и нужности реализации предложения об индикативных ставках высказали глава Сбербанка Герман Греф, глава Промсвязьбанка Артем Констандян, а также первый заместитель председателя ЦБ РФ Алексей Симановский.


Коротко

Еврокомиссия предложила передать функции по надзору за определением ставки LIBOR Европейскому управлению по ценным бумагам и рынкам.

МВФ выпустил доклад, в котором признал ошибки в управлении выходом Греции из кризиса: излишне жесткие условия, чрезмерный оптимизм.

ЦБ начал отслеживать покупку банками МФО.

Европейская комиссия рекомендовала Латвии присоединиться к еврозоне с 1 января 2014 года.

Минфин готовит предложения по созданию единого ликвидатора на финансовом рынке на базе Агентства по страхованию вкладов.

Бывший замминистра финансов Алексей Саватюгин возглавил Национальный платежный совет.

Главы Московского ГУ ЦБ Константин Шор и Нацбанка Дагестана Сиражутдин Ильясов уходят в отставку.

В бюджетном послании президент Владимир Путин предложил рассмотреть альтернативы созданию Росфинагентства.

Дословно

Владимир Путин, президент РФ: «Для управления средствами Резервного фонда и Фонда национального благосостояния предлагалось создать Российское финансовое агентство. Однако попытка реализация этой идеи выявила наличие многих нерешенных проблем. Необходимо рассмотреть альтернативные механизмы повышения эффективности управления средствами указанных фондов».

Алексей Саватюгин, профессор Высшей школы экономики: «У нас же что говорят? У нас нет единой биржи — поэтому инвесторы не идут. Создали одну биржу. Потом говорят: у нас нет единого депозитария, поэтому нашей страной инвесторы не интересуются. Сделали. А их опять нет. Теперь скажут, что у нас нет мегарегулятора? Ребята, тогда придумайте следующее объяснение, почему инвесторы не пришли, когда мы его создадим!»

Алексей Моисеев, заместитель министра финансов: «Нам всем надо копить на пенсию, а без финансового рынка это невозможно».

Владимир Дмитриев, председатель Внешэкономбанка: «ВЭБ используется как квазибюджетный инструмент… в некотором смысле МЧС».

Петр Морсин, старший вице-президент, руководитель розничного блока Бинбанка: «Банковскому клиенту в России присуща восточная ментальность».

Дмитрий Потапенко, управляющий партнер Management Development Group: «В России денег как грязи».

Ровно

h июня ФСФР приняла решение об исключении из госреестра сразу 11 МФО.

Рост активов российских банков за первый квартал составил всего 0,7%.

По данным ЦБ, впервые с ноября 2011 г. ставки по ипотечным кредитам начали снижаться – в апреле они снизились за месяц на 0,3 п. п. до 12,6% годовых.

По данным Frank Research Group, ВТБ 24 вырвался в лидеры рынка автокредитования, его портфель на 1 мая вырос до 105,3 млрд руб., тогда как Сбербанк привлек 104,1 млрд кредитов.

По данным БКИ «Эквифакс кредит сервисиз», доля мошеннических розничных кредитов (ни одного платежа за три месяца) составила в мае рекордные 2,5%.

j июня курс евро впервые с конца 2011 года превысил 42 рубля.

За первый квартал денежные переводы с Кипра составили $1,85 млрд (в 7 раз больше, чем в 2012 г.), из Швейцарии – $1 млрд (в 2 раза больше).